8月14日至17日光芯片供货追踪：炬光光通信放量，仕佳与长光更新，美国直供仍缺闭环

本期先看

按厂商拆解

1. 炬光科技：供货证据最接近规模制造，但主体仍是器件与微光学

• 产品/应用：可插拔光模块相关微光学产品；NPO/CPO 相关微光学产品；OCS MLA；面向硅光模块 CW 光源、CPO 外置激光器光源的氮化铝衬底材料。
• 地区：公司提到将把握 AI 算力基础设施和高速光通信机会，并特别强调产能扩充「尤其是国内部署」；没有披露美国客户、出口批次或交付地点。
• 来源：炬光科技 2026 年上半年投资者关系活动记录的公开转载，见财闻报道。
• 已确认：2026 年上半年光通信应用市场收入 6688 万元，同比增长 215%；公司称业务正由客户验证逐步转向订单增长与规模制造。可插拔光模块相关微光学产品已在部分客户实现规模化供应，并推进更多客户验证与量产导入；NPO/CPO 相关产品部分完成批量验证，OCS MLA 在大客户处进入量产阶段。公司还称现有产能已被客户订单及需求规划提前锁定。
• 可信度：中高。收入增速、产品阶段和产能表述来自公司投资者关系记录，但当前可直接核验的载体是公开媒体转载，而不是本期新增的客户公告。
• 待核实：客户名称、产品型号、批量规模、交付节奏和目的地均未披露；尤其要把「微光学产品规模化供应」与「CW 光源或光芯片已批量交付」分开，后者本期没有公司级闭环。

2. 仕佳光子：AWG 原材料边界被确认，供需传闻仍不能顺推

• 产品/应用：AWG，属于光分路/波分相关器件；公司此前公开口径中还涉及 1.6T AWG 小批量，但本次答复的新增内容是原材料边界。
• 地区：未披露客户和目的地，不能标成美国或北美供货。
• 来源：公司在上交所互动平台的答复，公开入口见上交所互动平台；问题与答复内容亦见同花顺 iNews 整理。
• 已确认：针对投资者将「高纯铟/磷化铟受限、AWG 产能腰斩、交期拉长、价格上涨」与仕佳光子 1.6T AWG 小批量出货联系起来的提问，公司回答称：AWG 产品原材料不涉及高纯铟/磷化铟；公司会结合供需、原材料成本和市场竞争等因素制定价格策略。
• 可信度：原材料不涉及高纯铟/磷化铟为公司直接答复，可信度高；住友产能、18 个月交期、多次涨价等提问中的行业说法，未被公司逐项确认，仍属待核实线索。
• 待核实：1.6T AWG 当前批量、订单规模、交期和实际价格是否变化；公司是否获得新的客户导入或海外订单。不能从「原材料不涉及」推出「产能不受影响」，也不能推出对美供货。

3. 长光华芯：高速光通信芯片被再次定位为增长曲线，但没有新增批次

• 产品/应用：高功率激光芯片是基本盘；高速率光通信芯片面向 AI 算力带动的数据中心需求。
• 地区：公司回答没有拆分中国、美国或其他海外市场，也没有给出客户名称。
• 来源：长光华芯 2026 年 8 月 14 日投资者问答的公开转载，见财闻报道。
• 已确认：公司称高功率激光芯片将持续贡献稳定营收，高速率光通信芯片是重要增长曲线，并将成为增长的重要引擎。这是公司对业务结构和需求方向的明确口径。
• 可信度：对公司战略定位和需求判断为高；对「本周已批量出货」的证明力低，因为答复没有给出产品型号、客户、数量、订单或交付地。
• 待核实：后续要看 100G EML、CW 等具体产品的近期客户验证、批量订单和交付口径；在这些信息出现前，本条不能升级为中国或美国方向的实际供货。

4. 中际旭创—中石科技：散热侧验证高端模块需求，不替代芯片归因

• 产品/应用：中际旭创关注 800G、1.6T 高端光模块放量后的热管理需求；中石科技的 VC 模组散热方案属于光模块散热组件，不是光芯片。
• 地区：中石科技称产品已通过「国内外头部客户」认证并批量供货，但没有点名客户、国家或交付批次。
• 来源：财联社 2026 年 8 月 14 日报道，见原文。
• 已确认：中际旭创拟以 17.47 亿元受让中石科技 10.47% 股份；财联社援引中石科技此前调研纪要称，VC 模组散热方案已通过国内外头部客户认证并实现批量供货，交付规模持续提升。
• 可信度：高端模块功耗上升与散热需求增加，有公司交易和调研口径支撑；但这只是模块供应链侧证，不能证明中际旭创某一批模块使用了哪家国产光芯片，更不能证明芯片已出口美国。
• 待核实：海外头部客户是否包含北美 CSP、具体产品对应 800G 还是 1.6T、供货批量和交付地在哪里，以及芯片供应商是否为本频道跟踪的国内厂商。

美国/北美方向：仍无国产光芯片直供的公司级闭环

本期判断

1. 最接近供货落地的新增信号在器件侧：炬光科技给出收入、规模化供应、批量验证和量产阶段的组合信息，但主体是微光学、MLA、衬底等光通信器件，不能替代光芯片厂商出货。
2. 芯片层新增内容偏口径更新：仕佳光子确认 AWG 不使用高纯铟/磷化铟，长光华芯重申高速率光通信芯片的增长位置；两条都还缺本期具体客户、批次和目的地。
3. 模块放量的供应链侧证更完整：中际旭创与中石科技的交易及 VC 散热方案批量供货，说明高端模块相关需求仍在向上游传导，但暂时传导不到某家国产芯片厂商的美国出货结论。
4. 美国方向不升级结论：本期仍没有「厂商—产品—客户—交付地点/批次」同时出现的公司级证据，国产光芯片直供美国继续缺闭环。

本文只把公司披露、投资者关系答复和明确标注的公开报道作为已确认事实；业内传闻、未点名客户和需求侧讨论均保留在待核实项，不构成投资建议。