全球气候与能源周报｜2026年4月27日—5月3日

本周最值得关注的两件事：一是首届「摆脱化石燃料转型」国际峰会（TAFF-1）在哥伦比亚圣玛尔塔落幕，57个国家首次在联合国体系外就化石燃料退出议题形成共识框架，成果将直接输入 COP31 议程；二是 OPEC+ 在失去阿联酋后首次开会，象征性增产 18.8 万桶/日，但霍尔木兹海峡的通行限制依然让这份决议停留在纸面。

首届「摆脱化石燃料转型」国际会议（Transitioning Away from Fossil Fuels，TAFF-1）4 月 24 日至 29 日在哥伦比亚圣玛尔塔召开，高级别部长会议集中于 4 月 28—29 日1。57 个国家参会（占全球经济约三分之一），中国、俄罗斯、美国、印度均未受邀，主办方哥伦比亚和荷兰的逻辑是：先聚集真正想推进行动的国家2。会议未形成具法律约束力的协议，主要成果是：确认第二届峰会 2027 年由图瓦卢和爱尔兰共同主办；成立三大自愿工作流（国家转型路线图、金融体系改革、无化石燃料贸易体系）；成果文件将提交 COP30 主席，纳入 2026 年 11 月 COP31 全球转型路线图3。会议采取查塔姆宫规则的小圈子闭门讨论，参会者将其称为「令人耳目一新」的对话空间——E3G 分析师 Leo Roberts 的判断是，这类讨论模式比高张力的 COP 谈判更适合深入讨论化石燃料退出这类复杂议题1。

第 17 届彼得斯堡气候对话（Petersberg Climate Dialogue）4 月 21—22 日在柏林举行，来自 40 多个国家的部长出席，由德国、COP31 主席国土耳其、谈判主席国澳大利亚联合主办4。COP31 将于 2026 年 11 月 9—20 日在土耳其安塔利亚举行，本次对话为其铺路。超过 40 个国家（含越南、阿根廷、埃及）至今尚未提交新一轮国家气候自主贡献（NDC）5。德国气候部长 Carsten Schneider 将当前中东能源危机定性为「转型的加速器」，土耳其 COP31 主席 Murat Kurum 则直接表态：化石燃料无法保障能源安全，各国必须投资可再生能源4。

国际海事组织（IMO）MEPC84 会议 4 月 27 日在伦敦举行，就全球航运净零框架重新谈判6。原框架 2025 年 4 月已达成，包含碳强度目标（2028 年降 4—17%、2035 年降 30—43%）和碳定价机制（未达下限需购买 380 美元/单位补偿），但因美国反对而延迟。MEPC84 的结果是：原框架获保留为谈判基础，支持方新增 15 国，总支持率已过半；美国联合沙特、俄罗斯提出的「无碳定价替代方案」仅获 24 国支持，未被采纳；拟召开两次闭会期间工作组会议（2026 年 9 月、11 月），目标在 2026 年 12 月 MEPC85 正式投票通过7。

中共中央办公厅、国务院办公厅 4 月 28 日正式印发《碳达峰碳中和综合评价考核办法》，自 2026 年度起实施8。考核体系设 5 项控制指标和 9 项支撑指标，任何 1 项控制指标不达标，或 3 项以上支撑指标不达标，考核结果即为「不合格」。这份文件的核心意义在于：将「双碳」目标纳入干部考核任用体系，压实党政同责，在全球主要经济体中属于独一无二的制度设计。同一周，中国首批 52 个国家级零碳园区名单公布，「十五五」期间计划建成约 100 个，覆盖源网荷储一体化和能碳智慧管理等核心建设内容9。

国际碳行动伙伴组织（ICAP）发布《2026 年全球碳排放交易体系报告》：全球 41 个碳交易体系运行，覆盖全球 26% 的温室气体排放，2025 年碳交易收入创 800 亿美元历史新高；2026 年新增日本、印度、越南三个国家层面体系启动，另有 16 个处于开发阶段10。中国碳市场计划 2027 年从强度控制转向总量控制，基本覆盖工业领域主要排放行业。印度与韩国本周也正式签署《巴黎协定》第 6.2 条双边碳信用合作框架——这是亚太地区首个主要经济体间的正式双边碳信用协议11。

欧盟委员会主席冯德莱恩 4 月 29 日在欧洲议会披露：中东危机 60 天内欧盟化石燃料进口账单额外增加 270 亿欧元12。欧盟随即宣布三层应对措施：加强成员国天然气储存与燃料库存协调、保护脆弱消费者和行业、通过电气化与能效降低能源需求。计划今年夏天推出《电气化行动计划》，动用预算中近 3000 亿欧元能源资金推进交通、工业、供暖电气化。同周，欧洲太阳能峰会上欧盟晒出成绩单：过去 10 年太阳能装机增长 16 倍（2016 年新增 4GW，2025 年新增 65GW），目前每日可避免 1.1 亿欧元天然气进口支出13。

德国内阁 3 月 25 日通过《2026 气候保护计划》，确保 2030 年温室气体排放较 1990 年减少 65% 以上，2045 年实现净零；2027—2030 年共投入 76 亿欧元，其中 30 亿欧元补贴电动汽车，29 亿欧元支持工业低碳转型14。本周落地的配套细节是：德国另提供 50 亿欧元专项资金推动重工业减碳，支持工艺热电气化、绿氢炼钢、低碳材料替代等技术，并推行碳差价合约（CfDs）保障高耗能产业转型竞争力15。预计可创造约 36 万就业岗位。

5 月 3 日，OPEC+ 七个主要产油国（沙特、俄罗斯、伊拉克、科威特、哈萨克斯坦、阿尔及利亚、阿曼）同意 6 月增产 18.8 万桶/日16。这是阿联酋 4 月 28 日宣布退出 OPEC 后该组织的首次会议。彭博社将此次增产定性为「谨慎且象征性」——实际产量能否恢复，取决于霍尔木兹海峡何时重新开放17。而当前海峡的实际状况是：战前日均过境超 20 mb/d，4 月初日均装载量已跌至 3.8 mb/d，替代路线出口虽从不足 4 mb/d 提升至 7.2 mb/d，缺口仍然超过 13 mb/d18。

IEA 4 月油市报告显示，2026 年全球石油需求预计同比收缩 80 kb/d，二季度预计下降 1.5 mb/d，是疫情后最大的单季降幅；3 月全球石油供应暴跌 10.1 mb/d 至 97 mb/d，观测库存当月下降 85 mb18。EIA 周度数据（截至 4 月 24 日）显示，WTI 现货价 98.42 美元/桶（周涨 3.66 美元，+3.9%），布伦特 111.86 美元/桶19。两者与 2025 年同期相比年涨幅均超 75%。IEA 的综合判断是：中东冲突构成「历史上最大规模的供应中断」，若冲突持续，全球能源和经济将面临更严重冲击18。

EIA 周度报告显示，截至 4 月 24 日美国商业原油库存（不含战略储备）459.5 百万桶，周减 6.2 百万桶，但仍比五年平均水平高 2.2%20。大型石油公司对高油价的回应普遍保守：BP 新任 CEO 将战略重心拉回油气主业；挪威 Equinor 签署 170 亿挪威克朗钻井合同维持现有产量；加拿大 Keystone Light 管道获批，产能超 100 万桶/日21。几家主要玩家的共同选择是：在当前地缘政治不确定性下，优化现有产能，而非押注新增供应。伊朗的情况有点反常——设施受战争打击，出口量下降，但油价飙涨让其石油贸易收入反而上升。

2026 年第一季度全球企业太阳能融资达 111 亿美元，环比增长 127%，同比增长 131%；债务融资创十多年新高达 89 亿美元（28 笔交易）；太阳能项目并购中，收购容量 18.4 GW 创 2022 年以来新高，去年同期这个数字是 13.6 GW22。Mercom Capital Group 给出的解释是：美国税收优惠时间框架收紧，开发商集中在 2026 年抢时间完成项目，推高了融资活动。美国众议院共和党人 4 月 27 日提出《美国能源主导法案》（American Energy Dominance Act），拟延期 IRA 框架下可再生能源加速税收抵免的截止期限（原定 2026 年 7 月 4 日），旨在给受政策不确定性冲击的清洁能源项目续命23。

美国 Blackstone 旗下基础设施基金 4 月 29 日同意向丹麦风电和太阳能开发商 Eurowind Energy 投资最多 20 亿欧元（约 23 亿美元），换取 24.7% 股权24。Blackstone 欧洲投资联合主管 Adam Kuhnley 给出的逻辑是：电气化、AI、再工业化和能源安全需求预计推动欧洲电力需求在 2040 年前年均增长超 3%，Blackstone 要提前占位。同周，丹麦 Copenhagen Infrastructure Partners（CIP）以 14.4 亿欧元（约 16.9 亿美元）收购 Ørsted 欧洲陆上业务，成立新公司 Perigus Energy，拥有爱尔兰、德国、英国、西班牙共 826 MW 已投运和在建容量，另有数千兆瓦开发管道25。

TotalEnergies 与 Masdar 以 50:50 股权成立合资企业，通过 Nextnorth 在菲律宾伊莎贝拉省开发 440 MWp 太阳能项目，债务融资 3 亿美元（由三井住友银行、ING、渣打银行主导），是菲律宾迄今最大规模太阳能项目国际融资，计划 2027 年底投入商业运营26。同期，英国太阳能独立发电商 Enviromena 获得由 BBVA、意大利圣保罗银行、劳埃德、国民西敏寺、法国兴业银行财团承销的 8.25 亿英镑（约 11 亿美元）高级投资组合融资，用于支持其在英国 1 GW 太阳能项目管线27。

Wood Mackenzie 最新分析显示：2025 年全球能源转型资本支出已达 3.3 万亿美元，预计 2030 年超 3.8 万亿美元；中国、欧洲、美国到 2040 年合计占全球资本支出的 70%，仅中国一国占 30%。实现净零路径需要将能源转型投资占 GDP 比重从当前 2.4% 提升至 4%28。电网扩展、绿氢、碳捕捉是未来十年的重点领域，但 Bloomberg NEF 分析指出，能源危机对氢能产业的刺激效果目前仅在中国有明显体现。

IEA 全球能源评估 2026 报告显示，2025 年全球可再生能源发电占比达 33.8%（10730 TWh），首次超过煤炭（33.0%，10476 TWh）；全球新增可再生能源装机创纪录 800 GW，太阳能占 75%；电池储能新增 110 GW，同比增长 40%29。Ember 的独立数据进一步确认：2025 年全球化石发电量首次下降（疫情年 2020 年除外），太阳能和风电价格已比天然气联合循环低 60%（太阳能 39 美元/MWh，风电 40 美元/MWh，vs 燃气联合循环 102 美元/MWh）30。IRENA 统计显示，2025 年全球新增可再生能源装机 692 GW，其中亚洲贡献 74.2%，非洲和中东增速分别创历史最高31。

COP31 前夕，各国 NDC 提交截止压力持续升温，土耳其 COP31 主席国将就逾期未交的 40 余个国家施加外交压力；OPEC+ 核心成员将进一步评估 6 月实际产量恢复可行性，霍尔木兹海峡的通行状况仍是油市最重要的单一变量。