Serenity 8月30日：AI 算力造出来，也可能还不能开机

本期图片笔记聚焦一个新变化：AI 算力的瓶颈，正在从 GPU、内存和光互联，扩散到变压器、配线、液冷、冷水机与复杂网络。Serenity 引用“约 15GW 的 2027 AI compute 可能无法在 2027 开机”，这个数字仍待追溯原始估算，不能直接当作行业事实。

可以确认的是，NVIDIA 已经把 compute、networking、storage、power 与 cooling 放进 AI 工厂的协同设计；Schneider Electric 的技术材料也显示，AI 训练机柜功率密度可达到 50–142kW，单个设施可能超过 1GW。系统复杂度已经有一手材料支持，但具体公司能否拿到订单，还需要规格、交付、认证、ASP、backlog 和收入确认逐项闭环。

本期重点原帖：1、2。

一手材料：3、4、5。

图片笔记中的 $AAON、$NVT、$MOD、$IESC、PRY.MI、AAOI、$LITE、$COHR 等，仅代表 Serenity 的关系映射，不代表已确认的供应商份额或投资结论。